存款保險名詞解釋

存款保險制度是指由符合條件的各類存款性金融機構，集中起來建立一個保險機構，各存款機構作為投保人，按一定存款比例繳納保險費建立存款保險準備金。當機構中的成員發生經營危機或面臨破產倒閉時，存款保險機構向其提供財務救助，或直接向存款人支付部分或全部存款，從而保護存款人利益，維護銀行信用，穩定金融秩序。

此外，存款保險制度在防範金融風險，穩定一國金融體系的同時，也有一定的消極影響。商業銀行的風險約束機制因此會弱化，並使其在經營活動中可能為追求高額利潤而過度投機。

存款保險制度

我們認為，存款保險制度在今年推出的可能性較大。

存款保險制度是利率市場化的重要前提條件。在周小川行長所歸納的進一步推進利率市場化改革的八大條件中，第一條就是“要有一個充分公平的市場競爭環境，市場競爭首先一個條件是要有財務硬約束，而不是軟約束”。

他特別提到“特別是我國，優勝劣汰的市場退出機制尚未建立起來，市場約束並不是十分有效，對存款人的隱性擔保還普遍存在。”利率市場化會影響銀行的盈利能力，並加大銀行，尤其是存款基礎較為薄弱的中小銀行的經營風險，經濟週期下行拐點出現後這種風險將被快速放大，因此亟需同步或提前建設存款保險制度。

從首次提出存款保險制度以來，存款保險制度已經醞釀了接近20 年，準備已經較為充分。1993 年12 月，《國務院關於金融體制改革的決定》指出，要建立存款保險基金，保障社會公眾利益。1997 年初，全國金融工作會議提出要研究和籌建全國性中小金融機構的存款保險機構。XX 年，央行會同發改委、財政部、國務院法制辦公室、銀監會等有關部門，對建立中國存款保險制度的必要性和可行性進行了研究和論證，提出了建立中國存款保險制度的基本框架。XX 年4 月，人民銀行對中國存款類金融機構的存款賬戶結構進行了詳細的抽樣調查，為存款保險制度設計提供了依據;同時，徵求並吸納了主要存款類金融機構對建立符合中國國情的存款保險制度的意見。

四大國有商業銀行已經轉變了此前對存款保險制度的消極態度，將加速存款保險制度的落實。由於中國存在事實上的隱形存款擔保，尤其對佔據存款市場近50%市場份額的四大國有商業銀行來說，其經營事實上是以國家信用為後盾的，存款人並不擔心國有商業銀行出現支付風險時其存款發生損失。因此，四大國有商業銀行一直以來對存款保險制度態度消極。但近期，出於對防範金融體系風險從小銀行擴散至大銀行等因素的考慮，四大國有銀行明顯釋放出了不反對存款保險制度的訊號。如建行黨委書記王洪章在接受媒體採訪使表示，“建行對這項政策(指存款保險制度)是非常歡迎的態度。”3我國的存款保險制度：強制性、風險差別費率、限額保險綜合《XX 年中國金融穩定報告》、中國人民銀行存款保險課題組研究論文4等，我們認為，我國將實行的存款保險制度主要包含以下三個要點，類似於香港的存款保險制度：

強制性，即涵蓋所有存款類金融機構。強制性有利於保證存款保險制度的公平性和合理性，避免逆向選擇和道德風險，《XX 年中國金融穩定報告》認為，“存款保險應覆蓋中國所有的存款類金融機構，包括在境內依法設立的具有法人資格的商業銀行、合作銀行、城市信用社、農村信用社和郵政儲蓄銀行等” 。因此，我們認為，存款保險制度不僅適用於中小銀行，也將同時覆蓋國有大銀行。當然，在初期不排除中小銀行先行試點。

風險差別費率，國有大銀行的費率最低，其次是股份制銀行，按照香港的經驗，這兩類銀行的費率可能分別為萬分之五和萬分之八左右。風險差別費率避免了單一費率體制下低風險機構對高風險機構的補貼，更有利於約束高風險金融機構的風險承擔行為，也更容易為受保金融機構所接受。《XX 年中國金融穩定報告》認為，“在建立存款保險制度初期，可主要根據投保金融機構的資產規模及資本充足率實行簡單的差別費率，以利於形成正向激勵機制。待條件成熟後，逐步過渡到基於風險評級的差別費率”。我們認為，在存款保險制度建初期，經營較為穩健、資本充足率水平較高的國有商業銀行的存款保險費率應為最低，其次是股份制銀行。關於具體費率，在建立存款保險初期，即存保基金餘額尚未達到目標水平之前，主要國家的費率集中在萬分之五至萬分之八之間(圖表1)。我們認為，中國的存款保險費率可能與香港接近，國有大銀行約為萬分之五，股份制銀行約為萬分之八。

限額保險，最高賠付限額約為20 萬。全額保險既增加經濟負擔，也弱化了投資者的風險意識和對風險機構應有的市場約束，易容易引發道德風險，因此，我們認為，中國的存款保險制度應採納限額保險的方案。事實上，在正常時期(非危機時期)，主要國家均實行限額保險，據統計，截至XX 年，主要國家最高賠付限額相比人均存款的比值是3.4 倍(圖表2)。目前中國人均存款為6.2 萬，則合理的最高賠付限額約為20 萬。

從財務上看，靜態測算顯示，在開始實施存款保險五年內每年影響銀行淨利潤約1 個百分點，其中對中小銀行影響相對較大;開始實施存款保險五年後對銀行淨利潤的影響將微乎其微假定37%的存款被納入存款保險保障範圍(中國人民銀行XX 年調查顯示5，存款在20 萬元以下的賬戶存款金額佔全部調查存款賬戶金額的比例為37.61%;而主要國家存款保險所覆蓋的存款佔總存款比例的均值為52.5%)。並且，採用香港模式區分建立存款保險初期(即存保基金餘額尚未達到目標水平0.3%之前)和中後期(即存保基金餘額已經達到目標水平)。在建立存款保險初期，國有銀行、股份制銀行、城市/農村商業銀行的費率分別為萬分之五、萬分之八和萬分之十一，而在建立存款保險